Сбережения россиян в банках по итогам 2024 года достигли значительного уровня, превысив 56 трлн руб. В то же время выплаты по депозитам в следующем году оцениваются около 20 трлн руб. Здесь возникают вопросы о источниках средств банков и их надежности. aif.ru обратилась к Александру Абрамову, заведующему лабораторией анализа институтов и финансовых рынков РАНХиГС.

Основные источники дохода банков

Банки получают основной доход путем привлечения денег в виде депозитов под более низкий процент и размещения их в виде кредитов под более высокий. Кредитование компаний и предприятий имеет большие объемы, позволяя банкам разместить существенные суммы. Одни клиенты могут взять кредит в размере миллиардов. Займы населению, в сравнении, меньше, но выдаются по более высоким ставкам, что является более прибыльным для банков. Поэтому оба сектора - потребительское и корпоративное - важны для кредитных организаций.

Ситуация в секторе потребительского кредитования

Сейчас займы очень дорогие, и темпы кредитования постепенно уменьшаются. Сначала стало меньше оформлять ипотеки, затем автокредиты затормозились, а позже - займы наличными. Заоблачные проценты и жесткая регуляция Банка России привели к сокращению этого сектора.

Ситуация в секторе корпоративного кредитования

В то время как сектор потребительского кредитования затухает, корпоративный сектор продолжает активно наращивать кредитование даже в условиях высоких процентных ставок. Основное вид кредитования - "короткие" кредиты на несколько месяцев или максимум год для пополнения оборотных средств. Здесь тенденция противоположная потребительскому сектору. предприниматели берут кредиты под 35-40%.

Рентабельность компаний и влияние кредитов

Средняя рентабельность в производстве находится в пределах 9-10%. Компании "перекладывают" высокие проценты по кредитам в конечную стоимость своей продукции, что приводит к росту цен. Кроме того, часть заемщиков рассчитывает на помощь государства в виде участия в льготных программах или получения субсидий.

Банки и условия работы в жестких условиях

Банки успешно работают в условиях высоких ставок. Они привлекают деньги на депозиты под высокие ставки и размещают их под еще более высокие проценты бизнесу. Банковская система остается надежной, и пока нет оснований волноваться. Однако, если корпоративное кредитование начнет сокращаться, банки будут снижать ставки по депозитам. Может быть, ключевая ставка ЦБ останется высокой, а доходность вкладов станет ниже, но банки сохранят свою маржинальность.

Прогнозы по кредитованию и доходности в 2025 году

В следующем году кредитование корпоративного сектора有望减速, и выдача займов станет меньше. Следовательно, доходность по депозитам также снизится. Однако, мы ожидаем достаточно мягкую бюджетную политику, и спрос на товары и услуги сохранится высоким. Поэтому возможность "перекладывания" процентных ставок в конечные цены сохранится, и не будет существенного сокращения кредитования корпоративного сектора. Таким образом, доходность вкладов сократится незначительно и плавно.

Дополнительные источники дохода банков

Банки также получают стабильный доход от различных комиссионных вознаграждений - за проведение платежей и финансовые услуги. Они работают с ценными бумагами, в основном облигациями, и акции также присутствуют в их инвестиционном портфеле, но в меньшей степени. Кроме того, операции на валютном рынке приносят определенный доход, но все эти направления вместе составляют не более трети дохода банков.

Слухи о заморозке вкладов

Вероятность заморозки вкладов крайне мала. Государство多年来培养了居民对银行的信任，建立了整个存款担保体系，突然否定这些努力是不明智的。冻结存款是完全疯狂的决定，会导致居民资金从银行部门流失。关于冻结存款的有害谣言应被视为病毒和恶意挑衅，与实际经济无关。

Массовое производство очков для зрения началось еще в 20-х годах прошлого века. Именно тогда из предмета роскоши оправы с линзами с диоптриями превратились в доступный каждому прибор. А затем и вовсе стали дополнением образа, которое формировало личный стиль. Один из первых ярких примеров — очки в круглой оправе Джона Леннона. Из-за того, что участники The Beatles были известны по всему миру, десятки тысяч фанатов, копируя стиль музыканта, покупали себе такие же. К концу XX и началу XXI века очки для зрения заслужили звание аксессуара, который мог полностью изменить образ и восприятие человека другими людьми.К концу 1990-х и началу нулевых образ «девушки в очках» превратился в один из самых популярных тропов в кино. В большинстве случаев этот аксессуар носили не слишком успешные неуклюжие «ботанки», не умеющие общаться. Чаще всего образ с очками дополнял нелепая по меркам времени одежда и плохо сделанная укладка. Одним из самых популярных сюжетов ромкомов начала века было мгновенное преображение такой героини: вспомните ленты «Как стать принцессой», «Мисс Конгениальность». Чтобы превратиться в красотку и добиться успеха в той или иной сфере, персонаж обязательно должен был избавиться от очков.Конечно, сегодня такие повороты сюжета кажутся неестественными: с героинями фильмов начинали считаться только после того, как они становились конвенционально привлекательными, превращались практически в девушек с обложек. На внутренний же мир персонажа обращали куда меньше внимания. Еще одна особенность, которая начала смущать зрителей: все актрисы нулевых идеально вписывались в стандарты красоты. Поэтому казалось, что образ с очками может сделать некрасивой кого угодно.К 2010-м, когда темы феминизма и бодипозитива постепенно становились частью общественной повестки, подобные сценарии стали появляться все реже. А если «преображения» и случались, то только для того, чтобы в финале героиня поняла: счастье не зависит от красоты. Да и очки перекочевали в образы успешных персонажей. В конце нулевых их надела героиня Жизель Бюндхен в «Дьявол носит Prada» (она же — прообраз «офисных сирен”), да и сама Миранда Пристли без стеснения появлялась в редакции в очках.Затем тренды начали задавать не только фильмы, появились блогеры на YouTube и Tumblr. А еще — стали формироваться первые эстетики. Именно в этот период очки впервые за долгое время стали трендовым аксессуаром — типичную tumblr girl сложно было представить без крупной квадратной оправы. К концу 2010-х девушки в очках перестали ассоциироваться с неудачницами.В 2025-м тренды во многом зависят от модных эстетик. И именно из-за них оправы для зрения вновь стали популярными. Первая, на удивление, сформировалась на в TikTok, а на подиуме, когда Miu Miu представили осенне-зимнюю коллекцию 2023/2024. Благодаря ей родился librariancore, а вместе с ним в моду вошли узкие прямоугольные очки, которые многие носят до сих пор. Следующий тренд — уже упомянутые «офисные сирены», которых сложно представить без очков Байонетты. Мы уже рассказывали о том, что всеобщая любовь к подобным «-корам» появилась во многом благодаря смене социальной повестки: общество вновь вдохновляется образом уверенной в себе интеллектуалки, которая строит карьеру. И строгий стиль модного библиотекаря или офисной сотрудницы подходит ей куда больше кокетливых образов.К 2025-му же в моде будут крупные толстые оправы. Все из-за тренда на стиль бизнесмена из 1980-х, вдохновленного образом Патрика Бейтмана из «Американского психопата». Такие уже появились в весенне-летней коллекции Saint Laurent, Sacai, Valentino и других брендов. Не знаем, когда блогеры из TikTok сменят на них узкие очки, но в любом случае — это лишь вопрос времени.

Почему очки — тренд 2025 года

В 2025-м тренды во многом зависят от модных эстетик. И именно из-за них оправы для зрения вновь стали популярными. Первая, на удивление, сформировалась на в TikTok, а на подиуме, когда Miu Miu представили осенне-зимнюю коллекцию 2023/2024. Благодаря ей родился librariancore, а вместе с ним в моду вошли узкие прямоугольные очки, которые многие носят до сих пор. Следующий тренд — уже упомянутые «офисные сирены», которых сложно представить без очков Байонетты. Мы уже рассказывали о том, что всеобщая любовь к подобным «-корам» появилась во многом благодаря смене социальной повестки: общество вновь вдохновляется образом уверенной в себе интеллектуалки, которая строит карьеру. И строгий стиль модного библиотекаря или офисной сотрудницы подходит ей куда больше кокетливых образов.К 2025-му же в моде будут крупные толстые оправы. Все из-за тренда на стиль бизнесмена из 1980-х, вдохновленного образом Патрика Бейтмана из «Американского психопата». Такие уже появились в весенне-летней коллекции Saint Laurent, Sacai, Valentino и других брендов. Не знаем, когда блогеры из TikTok сменят на них узкие очки, но в любом случае — это лишь вопрос времени.